Кто сливает доллары на бирже
Перейти к содержимому

Кто сливает доллары на бирже

  • автор:

Забудьте про обменник. Почему купить валюту выгоднее на бирже

Фото: РБК

Почти каждый следит за курсом валют. Он интересует нас не меньше, чем прогноз погоды или выход нового iPhone.

Представим ситуацию, что вы собрались идти в обменник, чтобы купить доллары. Если это действительно так, скорее всего вы не знаете, что есть более выгодные и простые пути. На самом деле вам уже не нужно брать паспорт, искать банк с самым выгодным курсом, бежать туда изо всех сил, пока не изменился курс, и покупать бумажные доллары. Технологии ушли далеко вперед и дали возможность нам, частным инвесторам, покупать валюту в один клик не выходя из дома или офиса.

Но главное преимущество, пожалуй, даже не в удобстве, а в цене покупки. Покупая валюту на бирже, вы максимально приближены к реальному рыночному курсу. Это гораздо выгоднее, чем купить доллары в обменнике с наценкой в размере до ₽2–3 и даже чем в мобильном приложении банка, где тоже будет разница между ценой покупки и продажи.

С первого взгляда все слишком идеально. Так в чем же здесь подвох? Только в том, что в этой схеме все равно есть посредники — брокеры, — но они весьма дружелюбны, поскольку их комиссии достаточно невысоки и в некоторых случаях составляют несколько десятитысячных процента от сделки.

Покупаем валюту на Quote

Функционал РБК Quote, разработанный совместно с брокерским подразделением ВТБ, позволяет торговать валютой через удобный современный интерфейс. Процесс совершения сделки состоит из четырех шагов и займет не более пяти минут.

Доллары на бирже с комиссией 12%: покупать?

Доллары на бирже с комиссией 12%: покупать?

Исторический максимум на Мосбирже: курс вырос до 121,53 рубля за единицу американской валюты. На торговых площадках она для рядовых инвесторов дороже на 12%. Разбираемся, для чего это сделано и как теперь действовать участникам торгов. Банк России предписал брокерам установить такую комиссию для всех физических и юридических лиц, желающих приобрести доллар, евро и фунт стерлингов.

Суть меры от Банка России

Еще 3 марта Центробанк ввел комиссию 30% для частных инвесторов, покупающих валюту на бирже. Таким образом Банк России, как следует из его официального объяснения, хотел уравнять в конкурентных условиях банки и брокеров. В отличие от последних кредитные организации имеют возможность использовать спред между ценой покупки и продажи валюты. Уже 4 марта регулятор сократил размер комиссии до 12%. Ее не взимают только с компаний-импортеров, если у них есть подтвержденные контрактные обязательства перед иностранными поставщиками. Продажи валюты на бирже ведутся согласно брокерскому тарифу, без 12-процентной комиссии. Это потребовалось ЦБ, чтобы наладить платежно-расчетную систему и сдерживать обвал курса рубля. Чрезвычайные меры Банка России в финансовой системе свидетельствуют, что уже сейчас не хватает долларовой ликвидности, то есть мало этой валюты. Ситуация стала следствием санкций против России, в том числе отключения нескольких банков от системы переводов SWIFT и заморозки золотовалютных резервов Банка России. «В идеале эта мера призвана снизить ажиотаж покупки валюты, — комментирует Наталья Смирнова, независимый инвестиционный советник. — Пока сильно ситуацию это не спасло, скорее, на спад ажиотажа повлияло то, что комиссию для физлиц снизили с 30% до 12%. Так как, увидев 30%, народ мог испугаться и подумать, что скоро вообще валюту покупать запретят либо комиссия будет еще выше, и ринуться скупать». Кроме того, подобные ограничения от Банка России наверняка запомнятся инвесторам. Евгений Шильников, независимый инвестиционный советник, уверен, что введенные запреты «подрывают доверие инвесторов в России к рынку и повышают ценность инвестиций в валюте и за рубежом».

12% к стоимости валюты — много или мало?

  • При официальном курсе от Центробанка 116,8 рубля за доллар (на 10 марта 2022 года) кредитные организации готовы покупать у населения американскую валюту чаще за 100 рублей и чуть выше, хотя встречаются предложения и по 80 рублей. А вот банковские продажи физическим лицам наличной валюты запрещены как минимум до 9 сентября. В безналичном виде банковские продажи долларов начинаются от 140 рублей, большинство предложений сосредоточены в пределах 200 рублей. В среднем получается спред около 40 рублей, то есть около 34%.
  • На бирже при покупке по курсу, например, 121,53 рубля с учетом повышенной комиссии один доллар обойдется в 136,11 рубля.

Такое сравнение говорит о том, что покупка американской валюты через брокера выгоднее, чем в безналичном виде в банках.

Стоит ли бежать и скупать доллары через брокера на бирже?

Здесь ответ зависит исключительно от целей инвестора. Если есть опасение, что дальше курс будет выше, а доллары нужны, то покупка выглядит обдуманным шагом.

Если поддаваться общей панике и закупать «хотя бы на брокерский счет», то действия сложно назвать разумными, поскольку курс сформировался под влиянием ажиотажного спроса, и насколько он справедлив, судить пока сложно. К тому же из-за ограничений ЦБ вывести и получить на руки можно не более 10 тыс. долларов (это касается средств в иностранной валюте, поступивших на счет до 9 марта 2022 года).

В настоящий момент валюта не подойдет и для спекуляций на девальвации рубля, рассуждает Наталья Смирнова. «Уж слишком много мер сегодня его (рубль. — Прим. ред.) держат от тотального обвала:

  • 80% продажи выручки экспортеров;
  • запрет иностранцам на выход из российских активов, включая ценные бумаги;
  • запрет на выплату купонов и дивидендов иностранным инвесторам;
  • повышение ставки до 20% и так далее.

А если хочется купить иностранные бумаги, когда откроют торги на Мосбирже, это можно будет сделать за рубли», — уточняет она.

Купленные в спешке доллары не спасут финансового положения, зато увеличат риск остаться без денег.

09.03.2022 13:37

Как деньги выйдут с биржи в ваш карман?

Согласно предписанию Центробанка, купленные на бирже доллары можно вывести на валютный банковский счет, а затем снять с него до 10 тыс. долларов США в наличной валюте, а остальные средства — в рублях по рыночному курсу на день выдачи.

Если вы выводите с брокерского счета евро, то в период действия этого временного порядка от Банка России (с 9 марта по 9 сентября) валюту вам также выдадут в долларах США вне зависимости от валюты счета. При этом банки конвертируют другие валюты в доллар США по рыночному курсу на день выдачи.

Получить валюту можно будет в кассе банка. Но у кредитных организаций может уйти несколько дней на то, чтобы привезти необходимую сумму в наличной валюте в конкретное отделение. Здесь потребуется уведомить банк о ваших планах заранее.

Если снимать деньги в ваши планы не входило, то можно продолжать хранить средства на валютных вкладах или счетах. Проценты по вкладам будут начисляться как обычно, в той валюте, в которой вклад был открыт.

Стоит помнить еще об одном ограничении от Центробанка: граждане смогут открывать новые валютные счета и вклады, но снять с них средства, пока действует временный порядок операций с наличной валютой, можно будет в рублях по рыночному курсу на день выдачи.

Инвесторам также нелишне помнить о запрете на перевод валюты на их счета в зарубежные банки.

Как предписание Банка России влияет на биржу?

Московская биржа уже десять дней находится в режиме приостановки либо отмены торгов по фондовым секциям, в ограниченном режиме работает срочный рынок, в режиме основной сессии — денежный и валютный рынки. СПБ Биржа ведет торги иностранными акциями по вечерам с 17:00, синхронизируясь с началом основной сессии на американских площадках, при этом есть ограничения по купле-продаже целого ряда ценных бумаг. Площадка находится под риском остановки или отмены торгов. Своими ограничениями Банк России борется:

  • с нестабильностью на финансовом рынке;
  • с паническими покупками долларов и евро по завышенным курсам ради создания валютных запасов;
  • с выводом валюты из банков на руки населению.

У этих решений регулятора есть и негативные последствия. «Можно сказать, что данная мера (по валютному регулированию. — Прим. ред.) уже негативно сказывается на рынке, — рассуждает Дмитрий Леснов, руководитель управления развития клиентского сервиса ФГ «Финам», — потому что является заградительной и искажает реальное положение дел».

Комиссия 12% тоже влияет на инвестиционный сектор, по словам Натальи Смирновой, следом за ней растут комиссии на все: на вывод со счета, на переводы на карты третьим лицам (сейчас эти операции возможны только между счетами близких родственников), на переводы в другие банки и так далее. «Народ в панике, заградительные комиссии могут восприниматься как возможные в будущем ограничения на иностранную валюту, люди могут начать снимать деньги», — резюмирует независимый инвестиционный советник.

Какие варианты есть у рядовых инвесторов?

Во время идеального шторма на рынке опытный трейдер или инвестор иногда может неплохо заработать, но только не в условиях санкций. Тем более что подобных ограничительных мер на себе еще не испытывала ни одна страна.

Наталья Смирнова не рекомендует инвесторам до восстановления торгов выстраивать стратегии, поскольку сначала требуется оценить ситуацию: какова ликвидность и комиссии на рынке и на что конкретно будут влиять санкции.

Опытные завсегдатаи срочного рынка и валютной секции заметили, что ограничительные меры ЦБ РФ не коснулись фьючерсов и опционов на валюту и в ряде стратегий их можно использовать, учитывая, что торги в валютной секции срочного рынка продолжаются.

Напомним, что неквалифицированные инвесторы получают доступ к таким инструментам только по результатам тестирования.

Эти рыночные инструменты пригодятся для спекуляций или если необходимо застраховать валюту с помощью опциона. Но для таких инвестиционных решений надо быть абсолютно уверенным в том, что делаешь, поскольку сильная изменчивость курсов может серьезно испортить финансовый результат. При этом Евгений Шильников, независимый инвестиционный советник, напоминает: «Деривативы (фьючерсы и опционы. — Прим. ред.) не панацея. За хедж от рисков девальвации рубля придется заплатить, и очень много. Например, по состоянию на 5 марта за это нужно было заплатить при грубом подсчете 30‒40% годовых».

Как действуют брокеры?

В условиях предписанной комиссии 12% на покупку валюты на бирже брокеры продолжают предоставлять инвесторам возможность совершать такие сделки. Большинство оповестило своих клиентов в информационных разделах сайтов, через соцсети, электронные письма, СМС- и пуш-уведомления, что комиссия повышена.

«БКС Мир инвестиций» отключил возможность покупки валюты в своем приложении, чтобы инвесторы в спешке не накупили долларов с высокой комиссией.

Можно ли заработать на валюте: реальные истории инвесторов и советы экспертов

Можно ли заработать на валюте: реальные истории инвесторов и советы экспертов

Валюта, в основном доллары и евро, воспринимается как способ сохранить свои деньги и сберечь их от девальвации и дефолта. Также считается, что на валютных курсах можно зарабатывать, особенно в моменты резких скачков, таких как, например, в 2014 году, в марте 2022 года и июле-августе 2023 года.

Но при этом попытка заработать на валютном курсе может обернуться большими убытками, так как спрогнозировать курс в период кризиса почти невозможно из-за непредсказуемости событий и паники на рынке.

Мы спросили пользователей Банки.ру, используют ли они валюту в качестве сбережений, пытаются ли на ней заработать и были ли случаи, когда у них это получилось. Собрали несколько реальных историй вкладчиков и инвесторов, что они делают с валютой, а также получили рекомендации экспертов, как в текущих условиях стоит с ней обращаться.

Сбережения в валюте: опыт реальных инвесторов

«Все девяностые я все держал в валюте, меняя на рубли лишь по мере необходимости. Все нулевые я примерно 75–80% держал в валюте, рубли имея с небольшим запасом», — вспоминает пользователь с ником Mavr1. Начиная с 2014 года он старается соблюдать в сбережениях такую пропорцию: 50% в рублях на вкладах, 35% в наличных долларах и 15% в наличных евро.

По его мнению, это оптимальная комбинация сбережений, которая хоть и лишает иногда возможности рискнуть и заработать, но в то же время уберегает деньги от риска потерь. «Однако сейчас держать подавляющее большинство всего, мною ранее бережно сбереженного, в валюте я бы точно не рискнул и никому из своих близких точно бы не советовал», — говорит инвестор.

Пользователь с ником IrinaYa рассказывает, что купила доллары в 2016–2018 годах, которые до февраля 2022-го лежали в банке под 0,01%. «Порой те, что были куплены в 2017–2018 годах, только дешевели. Никакого дохода. Потом скакнули и опять упали. И только сейчас повышение оправдало их приобретение, притом сомнительно», — говорит она.

По ее словам, фактически текущий доход от этих вложений равен доходу, который принесли бы рублевые вклады с низким процентом.

Пользователь cat in the rain в текущих условиях предпочитает исключительно сбережения в рублях. «В нулевые была студенткой и с удовольствием копила в валюте. Родители, наученные горьким опытом экономических кризисов, рекомендовали делить средства на три равные части: первую оставлять в рублях, а вторую и третью обменивать на доллары и евро», — рассказывает она.

Но уже в начале 2010-х, с наступлением реформ банковского сектора, почти все валютные вклады она получила от АСВ рублями. Банки, предлагавшие высокие ставки, были ненадежными: ЦБ отзывал лицензии, а вкладчики получали суммы в рублях по курсу ЦБ, вспоминает она.

17.08.2023 18:10

«К сожалению, не могу похвастаться талантом зарабатывать на разнице курсов путем угадывания точек входа и выхода. Мой опыт скорее отрицательный: когда занималась играми с валютой, много раз покупала доллары на хаях (на максимумах), а продавала на лоях (минимумах)», — делится опытом cat in the rain.

Тем не менее однажды инвестору удалось заработать крупную сумму на разнице курсов. «Это было в 2015 году. С повышением ключевой ставки до 17% на ночном заседании ЦБ в декабре 2014-го рубль начал укрепление, и после новогодних праздников мы с семьей решили обменять крупную сумму в долларах на рубли. Доллар в очередной раз подорожал, но на фоне всех нервов, потраченных на хлопоты с валютой, ожидаемая прибыль уже не радовала», — рассказывает она.

По мнению orcus vulgaris, принимая решение о модели сбережения, нужно, скорее, исходить не из логики «заработать на валютном курсе», а из логики «как не потерять на периодических обвалах рубля». «Мне как старому любителю долларов неоднократно доводилось не потерять деньги в годы, когда основная масса населения разорялась, но это не значит, что я что-то зарабатывал», — рассказывает он.

С ним согласен kioratsu. «На курсах валют изредка и при некотором везении можно заработать, но невозможно постоянно зарабатывать», — считает он.

«Меня еще с 90-х правительство и ЦБ упорно и методично учат не держать накопления в рублях», — говорит пользователь Interbank. По его мнению, валюта нужна, чтобы хеджировать риски девальвации, а не для заработка. «Можно, конечно, попробовать угадать будущее, но можно ведь и не угадать, слив заработанное тяжким трудом», — отмечает он.

К тому же «основная пара спекулянтов евро/доллар стала токсичной по всем фронтам», замечает Dimking. Банки вводят комиссии за внесение и хранение валюты, ограничения на покупку и так далее, напоминает он.

Egor2017, напротив, считает, что вложения в валюте хорошо окупаются. «Чего проще: купил на просадке и держи валюту — 80–85%. Сидишь в засаде, никуда не дергаясь, а потом раз — и в дамки», — говорит он.

В чем главный риск при попытках заработать на изменении валютного курса

Основная проблема при попытках заработать на скачках курса валют в том, что граждане обращают внимание на динамику валют, когда рубль уже несет некоторые, иногда существенные, потери, поясняет главный аналитик Банки.ру Богдан Зварич.

В результате покупка валюты происходит уже по достаточно высокому курсу. В этом случае возникает риск попасть в волну восстановления рубля и, соответственно, понести убытки, уточняет он.

К тому же большую роль играет то, где человек покупает валюту. «При покупке в банке будет спред между покупкой и продажей. Спред может расширяться при росте волатильности на валютном рынке. В итоге покупка и продажа валюты происходят не по оптимальной (рыночной) цене. Это создает дополнительные расходы», — объясняет Зварич.

В этих условиях, чтобы получить прибыль от операции с валютами, их рост должен как минимум перекрыть данный спред, говорит аналитик. Только после этого у инвестора возникнет какая-то прибыль.

Здесь вы можете сравнить курсы валют у разных банков, тут — узнать текущие ставки по вкладам.

По его словам, оптимальным вариантом выступает покупка валюты в валютной секции Московской биржи, что позволяет совершить сделку по текущему биржевому курсу. Тогда основными расходами инвестора станут комиссия брокеру и бирже за совершение операции, которые существенно меньше, чем спреды, предлагаемые банками.

С ним согласен инвестиционный стратег «БКС Мир инвестиций» Александр Бахтин. Покупать валюту наиболее целесообразно в безналичной форме по биржевому курсу. Причем покупку лучше разделить на несколько этапов, чтобы усреднить итоговый курс покупки и избежать конвертации всей суммы при наименее выгодных котировках, уточняет он.

Вместе с тем покупка, внесение на счет и другие операции с долларами и евро с прошлого года стали сопряжены с повышенными издержками, а сами эти валюты начали восприниматься как недружественные, напоминает Бахтин.

«Поэтому инвесторы обратились к альтернативным валютам: юаню, гонконгскому доллару, дирхаму. Они стали популярны у частных инвесторов, так как издержки и риски, в том числе инфраструктурные, минимальны», — уточняет эксперт.

Стоит ли держать деньги в валюте и выгодно ли это: отвечают эксперты

Рассматривать возможность диверсификации по валютам стоит всегда, говорит Зварич. Так как размещение части средств в других валютах позволяет снизить негативное влияние ослабления рубля на сбережения. Однако формировать валютную долю сбережений нужно аккуратно, накапливая ее постепенно, рекомендует эксперт.

«Это позволит не попасть в ситуацию, когда большой объем валюты куплен на пике ослабления рубля. Иначе в дальнейшем национальная валюта переходит к восстановлению, что из-за изменения курса валюты приводит к снижению размера сбережений», — уточняет он.

Ранее для подобной диверсификации граждане обращали основное внимание на доллар и евро, а также инструменты, номинированные в них. Однако в 2022 году данные валюты перешли в разряд недружественных, что создало риски хранения сбережения в данных валютах.

Все сбережения за пределами финансовой подушки на 12 месяцев жизни без активного дохода имеет смысл диверсифицировать по валютам, согласен основатель консалтинговой компании «Богатство» Владимир Верещак. При этом отдавать предпочтение стоит крепким валютам развитых стран с относительно низкой инфляцией, считает он.

Однако финансовую подушку во избежание дополнительного валютного риска лучше держать в валюте страны основного проживания, замечает он. «Для россиян это рубли», — уточняет эксперт.

06.06.2023 18:30

Также можно рассмотреть валютные альтернативы, говорит Зварич. «Сейчас основной валютой, которую стоит рассматривать для переложения из рубля, выступает китайский юань. Он не имеет инфраструктурных рисков, которые есть у валют «недружественных стран». К тому же постоянно появляются новые инструменты в юанях: вклады, облигации», — добавляет аналитик.

В валюте и валютных активах разумно держать не менее 30–40% сбережений, если основные заработки и расходы идут в рублях, считает Бахтин. Такая диверсификация позволит сократить потери от курсовой нестабильности, снизить страновой риск. «Если ваша цель выражена в валюте, скажем, вы решили купить недвижимость за рубежом, то доля накоплений в валюте должна быть выше, не меньше 50%», — говорит он.

В любом случае деньги должны работать, чтобы не снижать свою покупательскую способность из-за инфляции, уточняет эксперт.

«Игра же на курсах — это, скорее, удел профессиональных трейдеров, чем рядовых россиян. Риски здесь экстремальны, а если речь идет не о десятках, а о сотнях тысяч или миллионах условных единиц, то издержки на конвертацию с большой вероятностью не оправдаются», — заключает он.

С помощью сервиса Банки.ру вы можете найти подходящую дебетовую или кредитную карту, подобрать вклад или накопительный счет, глубже изучить тему инвестиций, а также узнать ситуацию на рынке металлов, валюты и недвижимости.

Еще по теме:

28.08.2023 18:13

\n \n\t\t\t \n\t\t\t \n\t\t \n\t»,»content»:»\t\t

\n\t\t\t\u0412\u044b \u043d\u0435 \u0430\u0432\u0442\u043e\u0440\u0438\u0437\u043e\u0432\u0430\u043d\u044b \u043d\u0430 \u0441\u0430\u0439\u0442\u0435.\n\t\t \n\t\t

\n\t\t\t \n\t\t\t\t\u0412\u043e\u0439\u0434\u0438\u0442\u0435\n\t\t\t \n\t\t\t\u0438\u043b\u0438\n\t\t\t \n\t\t\t\t\u0437\u0430\u0440\u0435\u0433\u0438\u0441\u0442\u0440\u0438\u0440\u0443\u0439\u0442\u0435\u0441\u044c.\n\t\t\t \n\t\t \n\t»>’ >

«Крупняк сливает валюту». Курс доллара на Мосбирже упал ниже 90 рублей

Год начался с резкого укрепления рубля. Курс доллара опустился ниже 90 рублей, теряя почти 2 рубля, юань — ниже 12,5 руб., евро — ниже 98 руб. Затем курс немного скорректировался: 89,68 руб./$, 98,25 руб./евро и 12,5 руб./юань на 17.00 мск.

Это первые в этом году полноценные валютные торги. В праздники, когда в других странах были рабочие дни, Мосбиржа работала, но ни банки, ни ЦБ в них не участвовали. За это время доллар успел подорожать на 2 руб., до 92,49 руб./$ и потерять половину роста — вчера торги закрылись на отметке 91,15 руб./$.

С началом рабочих дней на рынок вернулись продавцы — экспортеры и Центробанк. Он в конце года объявил, что с сегодняшнего дня возобновит приостановленные в прошлом году операции по продаже валюты — пока они составляют 12,6 млрд руб. в день. Экспортеры обязаны продавать большую часть валютной выручки по указу президента.

«На торги вернулся крупняк, бодро сливая инвалюту», — объясняет «уверенное укрепление нашего родного „деревянного“» инвестбанкир, профессор ВШЭ Евгений Коган. Во время праздничной недели ликвидность на валютном рынке была низкой и рубль ослаб на 1,5%, и сегодня достаточно привлекательный курс, на 1,4 рубля выше официального курса ЦБ стимулировал экспортеров активизировать продажи валюты, рассуждают аналитики SberCIB. Укреплению рубля не помешал даже спрос на валюту, связанный с завтрашним погашением в рублях еврооблигаций «Евраза» на $700 млн. По мере восстановления оборотов российская валюта будет постепенно укрепляться, уверены аналитики Промсвязьбанка.

До выборов рубль, вероятно, продолжит укрепляться и уж точно не упадет, считают эксперты. Продажи валюты Центробанком позволят ему в первом квартале укрепиться до 85 руб./$, полагают аналитики SberCIB. Аналитики Росбанка тоже видят потенциал для умеренного укрепления рубля в первом квартале. А вот дальше большинство ожидает падения рубля, разница лишь в том, насколько сильного.

Аналитики «Астра управление активами» прогнозируют курс в диапазоне 85–90 руб./$ в первом квартале, 90-95 руб./$ к середине года и 95–100 во второй половине. В ближайшие 2-3 месяца рубль, по всей видимости, будет держаться на уровне 87–92 за доллар, но в дальнейшем картина складывается не в его пользу — даже несмотря на ожидаемое замедление роста импорта и продажи валюты ЦБ, рассуждает Коган. Цены на нефть, а значит, и экспорт вряд ли вырастут, в отличие от денежной массы — бюджет слишком оптимистичен, объясняет он, к тому же возможно ужесточение санкций.

Курс рубля должен отреагировать ослаблением на ухудшение ситуации с экспортом, уверен ведущий аналитик ФГ «Финам» Александр Потавин. «Среднесрочно смотрим на рубль более позитивно, чем еще месяц назад, — писал в конце декабря руководитель отдела инвестиционного консультирования „Алор брокера“ Алексей Антонов. — Скорее всего, основная волна девальвации придется на второе полугодие, после того как пройдут президентские выборы». После выборов рубль может ослабеть в случае отмены обязательной продажи экспортной выручки, согласен Потавин: «Начиная с апреля–мая надо быть готовым увидеть новую волну ослабления курса рубля».

Единственный способ затормозить его обесценение — это сохранение валютных ограничений, полагает главный экономист «Русс-инвест» Александр Арутюнян. Он считает рубль «фундаментально слабым» и предполагает возможность его дальнейшего обесценения в 2024 г. на фоне продолжающейся войны, дефицита бюджета в случае увеличения бюджетных расходов и падения цен на нефть, ухудшения платежного баланса и очередного всплеска интереса к валюте со стороны населения.

Добавить комментарий

Ваш адрес email не будет опубликован. Обязательные поля помечены *