Статус кпур втб что это
Перейти к содержимому

Статус кпур втб что это

  • автор:

КПУР – клиент с повышенным уровнем риска

КПУР – это категория клиентов брокерской компании, имеющих возможность совершать маржинальные сделки (или сделки с плечом) с повышенным уровнем риска.

Расчеты по статусу КПУР производятся только по фондовому рынку, т.е. по одному или нескольким счетам клиента в рамках основного рынка Московской Биржи (Валютный и Срочный рынок ФОРТС в данном расчете не участвуют).

Клиенты, имеющие статус КПУР могут занимать у брокера большее количество денежных средств, чем трейдеры со стандартным риском (КСУР), и как следствие, увеличить доходность своих инвестиций от операций с акциями. К категории КПУР могут относиться только физические лица, удовлетворяющие одному из двух нижеперечисленных критериев.

  1. Сумма активов на всех брокерских счетах (в т.ч. на ФОРТС) выше 3 миллионов рублей. Под активами понимаются денежные средства и любые ценные бумаги.
  2. Сумма активов на счетах более 600 тыс. руб. (это по законодательству, но у брокера данная сумма может быть выше, например, 700 т.р. или 800 т.р.), опыт торговли на рынке полгода, при этом в течение данного полугодия в течение любых пяти дней совершались сделки с акциями, фьючерсами или опционами.

Что дает статус КПУР

Итак, клиент, имеющий статус КПУР получает повышенное плечо, а именно от 1 к 3 до 1 к 5. То есть в случае плеча 1 к 3 на 100р. собственных средств трейдер получает 300р. заемных, и может торговать на общую сумму 400р. В случае плеча 1 к 5 на 100р. собственных денег можно получить 500р. заемных, в результате совершать сделки на 600р. Какое плечо в рамках статуса КПУР предоставляет именно ваш брокер (третье или пятое) – узнавайте непосредственно у него, т.к. по разным компаниям условия варьируются.

Однако плечо по разным ценным бумагам может быть разным, от чего это зависит? Во-первых, ценная бумага должна быть маржинальной (по не маржинальным бумагам торговать за счет заемных средств не получится вовсе). Что значит маржинальная ценная бумага? Это значит, что она соответствует определенным критериям ликвидности, которые устанавливает ФСФР – государственный орган, регулирующий биржевую деятельность. Периодически список маржинальных ценных бумаг пересматривается, а весь перечень публикуется на сайте ФСФР. При этом важно понимать, что брокеры имеют право урезать данный список для КПУР исходя из собственной системы риск-менеджмента, поэтому лучше смотреть перечень маржинальных бумаг непосредственно на сайте у вашего брокера.

С введением КПУР параллельно возникли такие понятия как начальная маржа, минимальная маржа, стоимость портфеля, дисконтирующие коэффициенты, коэффициенты риска, скорректированная маржа и прочие. Разбираться в них смысла особого нет, но если очень хочется, то все необходимые расчеты можно найти у брокера на сайте.

На практике все расчеты производятся в торговом терминале автоматически, вплоть до того, какие типы сделок можно совершать с конкретными ценными бумагами (лонг или шорт), сколько акций максимально с учетом заемных средств можно купить и продать (показывается в отдельных столбцах), а также уровень маржи, который меняется в режиме онлайн по ходу изменения цены.

Единственный важный нюанс, который необходимо контролировать КПУР, это уровень минимальной маржи. Ее значение отражается в торговом терминале, но очень важно не доводить собственную маржу до уровня минимальной, потому что в таком случае брокер закроет позицию принудительно без вашего участия (и конечно по невыгодным для вас ценам). Когда такое случается? Например, если КПУР покупает акции с максимальным плечом, а цена на них падает. Поэтому если рынок идет против вас, а вы в позиции с «плечами», то контролируйте уровень маржи и не доводите ситуацию до «уничтожения» счета.

Как получить статус КПУР

Чтобы стать Клиентом с повышенным уровнем риска, необходимо, во-первых, соответствовать одному из вышеперечисленных условий (перечисленных в начале статьи), а во-вторых, написать заявление на присвоение данного статуса. Заявление пишется в простой форме на имя вашего брокера, в содержании высказывается желание получить статус КПУР. Как правило, брокер рассматривает такое заявление в течение трех рабочих дней, после чего плечо повышается.

В случае если активы на счете становятся меньше требуемой минимальной суммы (т.е. менее 600 тыс. руб.), то ярлык КПУР снимается с клиента автоматически. Для того чтобы снова стать КПУР, нужно довнести денежные средства на счет и предоставить брокеру новое заявление.

Другие публикации

  1. Организация биржевой торговли. Интернет-трейдинг и биржа, а также ее функции
  2. Листинг в торговле – каким образом акции появляются на бирже
  3. Рынок акций после выборов – биржевая история
  4. Паевые инвестиционные фонды в России – что из себя представляет рынок ПИФов в России и как правильно выбирать фонды

Понятия КСУР и КПУР у брокера и для чего они нужны?

Многие при работе с брокером не знают таких понятий как КСУР (клиент стандартного уровня риска) и КПУР (клиент повышенного уровня риска) и, соответственно, не знают для чего они нужны и чем могут быть полезны инвестору.

Предлагаю разобраться с этими понятиями и обернуть их сильные стороны в свою пользу.

Все мы знаем что такое маржинальное обеспечение, если не знаем, то читаем ТУТ, так вот, понятия КПУР и КСУР напрямую с этим связаны.

За каждую купленную бумагу, купленную на санкт-петербургской бирже или на московской, брокер не замораживает всю сумму целиком.

Он предлагает так называемое «плечо» и всегда дает инвестору возможность купить больше чем у него есть, взяв у брокера в долг, брокер за этот долг списывает свою комиссию (как по кредиту).

Клиент может пользоваться этим плечом, а может и не пользоваться, но все равно, заморожено с покупки бумаг будет сумма меньше чем мы потратили. Не во всех случаях, но в большинстве.

Например, мы покупаем бумагу AAPL на санкт-петербургской бирже через брокера FREEDOM FINANCE.

Информация об инструменте:

Нажимаем кнопку ИНФОРМАЦИЯ, прокручиваем вниз и видим поле ДИСКОНТ ПРИ ПОКУПКЕ = 43,75%.

Это значит, что при покупке одной акции Apple в маржу уйдет 43,75% от покупки. Остаток средств остается свободным для других покупок.

Например, мы купили акций AAPL на 10 000 долларов, значит заморозится всего 4 375 долларов и 5 625$ останутся доступными.

Данный пример был для КСУРа. Т.е для клиента со стандартным уровнем риска.

Тот же пример, но для КПУР (клиент повышенного уровня риска)

Клиент с повышенным уровнем риска видит другую картину в информации о том же инструменте.

Сейчас дисконт при покупке равняется всего 25%.

Значит, если он купит акций AAPL на 10 000 долларов, то в маржу брокер заберет всего 2500 долларов. Что меньше почти вдвое.

То есть для клиентов КПУР брокер предлагает большее, потенциальное плечо, для работы.

Для чего это нужно?

Во первых, это нужно тем, кто хочет торговать с большими плечами и работать с заемными средствами. Это трейдеры и очень агрессивные инвесторы.

Во вторых, это больше касается именно клиентов FF, это доступные средства для участия в IPO.

Подробнее хочу рассказать именно про второй вариант, т.к. я сам обслуживаюсь в FF и все мои клиенты тоже от туда.

Как КПУР или КСУР могут сильно увеличить эффективность работы с IPO?

Я уже писал вверху, что дисконт при покупке это то, сколько брокер замораживает от покупки ценных бумаг, значит остальное остается доступны для работы, в том числе и для подачи заявок на IPO.

Для начала вводные понятия.

В tradernet есть отображения нескольких цифр.

Первое собственные средства, второе доступно для участия в IPO.

На скрине, это хорошо видно.

Остаток, то сколько есть собственных средств. Доступно для участия в IPO, то сколько мы можем подать в сделку IPO.

Те, кто работает с IPO через FF, знает что есть так называемый светофор.

Идет борьба за «аллокацию» среди клиентов. Поэтому многие закупают портфель из разных бумаг, для того чтобы увеличить параметр ликвидность портфеля.

Именно в этом вам и поможет КСУР и КПУР.

простой пример разницы между КПУР и КСУР.

У нас есть два клиента.

Один клиент со стандартным уровнем риска, второй, клиент с повышенным уровнем риска.

Клиент КСУР покупает на 20 000 долларов бумаги, например, такие же как AAPL, и в информации о инструменте видит, что дисконт при покупке равен 47%, значит с покупки таких акций брокер у него заморозит 20 000 * 47% = 9 400 и только 10 600 останется для подачи заявок на IPO.

Клиент со статусом КПУР покупает на те же 20 000 долларов, те же бумаги. Но он видит, что дисконт при покупке равен 25%, т.е. в маржу брокер заберет 5 000 долларов и 15 000 останутся доступными для участия в IPO.

Деньги те же, но для работы с IPO разница почти в 5 тысяч.

Данный пример приведен по «голубым фишкам» американского рынка.

Если покупать другие бумаги, не такие популярные как AAPL, к примеру акции FRHC, которые рекомендуются к покупке, для увеличения одобрения, то картина будет еще интереснее.

Пример покупки FRHC

Условия по дисконту для КСУР

75%. Это значит, что если вы купите акций FRHC на 20 000 долларов у вас заморозят 20 000*75% = 15 000 долларов и только 5 000 останутся доступными для участия в IPO.

Условия по дисконту для КСУР

Тот же инструмент, но дисконт 50%.

Это значит, что если вы купите акций FRHC на 20 000 долларов у вас заморозят 20 000*50% = 10 000 долларов и 10 000 останутся доступными для участия в IPO.

Прибавим к этому потраченные 20 000 на акции AAPL и увидим такую картину.

20 000$ на акции AAPL . Дисконт 47% Доступно для участия в IPO 10 600$.

20 000$ на акции FRHC . Дисконт 75% Доступно для участия в IPO 5 000$.

В итоге, потрачено собственных средств 40 000 $, доступно для участия в IPO с них 10 600 + 5000 = 15 600$.

20 000$ на акции AAPL . Дисконт 25% Доступно для участия в IPO 15 000$.

20 000$ на акции FRHC . Дисконт 50% Доступно для участия в IPO 10 000$.

В итоге, потрачено собственных средств 40 000 $, доступно для участия в IPO с них 10 600 + 5000 = 25 000$.

Как это повлияет на одобрение по IPO?

Клиент КСУР сможет подать на сделку 15 600$ и при одобрении в 5% получить акций на 780 долларов.

Клиент КПУР сможет подать на сделку 25 000$ и при одобрении в 5% получить акций на 1 250 долларов.

По моему, разница очевидна.

Как получить статус КПУР и более эффективно работать с IPO?

Статус КСУР у каждого клиента присвоен по умолчанию.

Статус КПУР присваивается клиентам, так же автоматически, но только тем:

Клиент у которого размер счета оценивается более чем на 3 000 000 рублей. Так же эквивалент в долларах (41-44 тысячи долларов).

Клиент, который работает с брокером более 6 месяцев и размер его счете не менее 600 000 рублей и при этом клиент ведет активную деятельность по покупке ЦБ.

ЗАКЛЮЧЕНИЕ.

Если вы работаете с IPO через FF, то для более эффективного использования IPO вам необходимо получить статус КПУР.

Самый простой способ это увеличить счет до 3 и более миллионов рублей.

В таком случае вам присвоят статус КПУР и вы сразу же увидите значительный прирост в графе доступно для участия в IPO и сможете подавать большИе заявки и получать больше акций.

Часто бывает что размер счета у клиента равняется 2 000 000 или 2 900 000 и тд, но не дотягивает до 3 млн, в этом случае, если он клиент еще не 6 месяцев, имеет статус КСУР и основная часть его средств заморожена под покупку акций со вторичного рынка.

При этом у клиента нет сложностей с тем чтобы увеличить счет до и выше 3 млн. рублей, что может значительно, облегчить ему «жизнь» и приносить больше результата.

Многие просто про это не знают. Надеюсь, сейчас узнают.

Всем хорошего дня.

Мой номер тел. 7 961 207 3204. (WhatsApp Telegram)

✏️Маржинальное кредитование брокера или Как не встретиться с Коляном. Часть II.

Еще

✏️Маржинальное кредитование брокера. Часть II.

У большинства брокеров услуга маржинального кредитования и условия ее предоставления изначально присутствуют в стандартном договоре на брокерское обслуживание. Клиенты российских брокеров — физические лица — делятся на две категории: клиенты со стандартным уровнем риска (КСУР) и клиенты с повышенным уровнем риска (КПУР). Изначально все являются КСУР и таблицы со ставками рисками рассчитаны именно на них. Если ваш счет старше 180 дней, хотя бы в 5 из этих дней вы совершали сделки и оценка остатка денег и ценных бумаг на вашем брокерском счете превышает 600 000 Р, то вам может быть присвоен статус КПУР — клиента с повышенным уровнем риска. На практике это означает, что Вам дадут больше денег под залог активов. В нашем примере с Apple из первой части, это будет ставка риска примерно 0,23 вместо 0.42, т.е Вы получите не 58$, а 77$. Соответственно, при падении цены, Маржин-колл наступит раньше.

Здесь начинает проявляться ещё один эффект. Если у трейдера осталась лишь половина исходного капитала, чтобы вернуться к безубыточному значению, ему необходимо заработать уже не 50%, а 100% от своих активов, что является более сложной задачей. Получается, что плечо способно приносить значимые потери при череде убыточных сделок, нивелировать отрицательный эффект которых — непростая задача при использовании непомерно высокого плеча. Прочитав всё это Вы можете подумать, что маржинальное кредитование это опасный и вредный инструмент для инвестора, особенно начинающего. НО это верно лишь отчасти. Давайте рассмотрим ПОЛЕЗНЫЕ моменты.

�� Например, я часто выставляю лимитные(по определённой цене) заявки на покупку большого количества инструментов одновременно. При этом я использую плечо, а иначе для выставления заявок мне понадобились бы «живые» деньги, а для этого я был бы вынужден продать что-то из портфеля. И я не плачу за плечо, потому что лимитные заявки действительны только в течение торговой сессии, а за это, как мы уже знаем, ВТБ денег не берёт. Удобно.

�� Я частенько принимаю участие в первичных размещениях облигаций. Для этого нужны деньги, но я ОПЯТЬ не хочу ничего продавать из портфеля. Поэтому я использую плечо, оставляю заявку на приобретение облигаций, а после зачисления бумаг на счёт — продаю излишек с прибылью. В этом случае, я плачу за плечо несколько дней, пока не распродам спекулятивную часть приобретенных облигаций. Здесь надо понимать, какой апсайд может быть у бумаги, чтобы заработок на росте цены, был выше уплаченных процентов за используемое плечо. Полезно.

�� Для редко встречающихся технических моментов. Например, планировал довнести средства на счёт завтра, а сегодня сложилась ситуация на покупку актива. Я покупаю его сегодня на плечо, зная что завтра деньги поступят на счёт и плечо будет закрыто. Или для оптимизации НОБ. Выгодно.

Это моя ЛИЧНАЯ позиция. Я знаю, что большинство трейдеров-интрадейщиков берут плечи. Возможно, в их случае это оправданно, они берут десятые доли процента большим капиталом, имеют стопы, их сложно свозить на Маржин-колл.
Я же торгую среднесрочно-долгосрочно, и наоборот на маленькую долю в активе беру движение на десятки процентов, но за долгий(месяцы) срок. Я напишу отдельную статью, про управление и логику работы моего портфеля.

Всегда рад Вам на моём авторском Телеграмм-канале «Биржевой Архитектор». Заходите, будет интересно !

  • спецраздел:
  • брокеры,
  • трейдинг
  • Ключевые слова:
  • маржин колл,
  • инвестиции,
  • акции,
  • облигации,
  • диверсификация,
  • инвестиции для новичков,
  • Рейтинг БА,
  • Биржевой Архитектор

Статус кпур втб что это

tapbar_banner_mortgage.webp

Ипотека для семей с детьми

Решение онлайн за 3 минуты без подтверждения дохода

Льготная ипотека для всех

Решение онлайн за 3 минуты без подтверждения дохода

Ипотека на вторичное жилье

Решение онлайн за 3 минуты без подтверждения дохода

Ипотека на новостройку

Решение онлайн за 3 минуты без подтверждения дохода

Карта для жизни ВТБ

25% кешбэк на маркетплейсах и 10% на остальные покупки

Кредитная карта ВТБ

До 200 дней без % на все

Дополнительная карта ВТБ

Удобные сервисы для всей семьи

Пенсионная карта ВТБ

Специальные условия для пенсионеров

Накопительный ВТБ-Счет

tapbar_banner_deposit.webp

ВТБ-Вклад в рублях

Настройте гибкие условия для своего вклада

ВТБ-Вклад в юанях

Вклад в юанях на ваших условиях

Вклад «Новое время»

Вклад на 6 месяцев на выгодных условиях

  • Частным лицам
  • Самозанятым
  • Бизнесу
  • Кредитным организациям
  • Акционерам
  • О банке
  • Малый и средний
  • Крупный
  • Перейти в раздел «Кредиты»
  • Кредит наличными
  • Экспресс-кредит
  • Рефинансирование
  • Кредит под залог недвижимости
  • Информация для заемщиков
  • Калькулятор кредита
  • Перейти в раздел «Карты»
  • Дебетовые карты
  • Кредитные карты
  • Пенсионные карты
  • Карты жителя
  • Социальные карты
  • Платежный стикер
  • Зарплатная карта
  • Дебетовая карта для жизни
  • Кредитная карта возможностей
  • Детская карта
  • Премиум карта Привилегия Mir Supreme
  • Приведи друга в ВТБ
  • Предложение для семьи
  • Карты для близких
  • Оплата смартфоном
  • Информация для держателей карт
  • Тарифы и документы
  • Программа лояльности «Мультибонус»
  • Карта с рассрочкой
  • Рефинансирование кредитных карт
  • Перейти в раздел «Ипотека»
  • Для семей с детьми
  • Льготная ипотека для всех
  • Ипотека на вторичное жилье
  • Ипотека на новостройки
  • Рефинансирование ипотеки
  • Ипотечный калькулятор
  • Все ипотечные программы
  • Ипотека на готовый дом
  • Ипотека на строительство дома
  • Кредит под залог имеющейся недвижимости
  • Покупка ипотечной квартиры
  • Ипотека на коммерческую недвижимость
  • Ипотека на машино-места и кладовки
  • Ипотека с материнским капиталом
  • Текущим заемщикам
  • Онлайн-ипотека
  • Документы и бланки
  • Личный кабинет
  • Участникам программы «Корпоративный клиент ВТБ»
  • Перейти в раздел «Автокредиты»
  • Госпрограмма 2024
  • Автокредит наличными
  • Автокредит в автосалоне
  • Авто по подписке
  • Купить автомобиль
  • Выкуп авто
  • Новое авто
  • Авто с пробегом
  • Рефинансирование
  • Полезная информация
  • Калькулятор автокредита
  • Перейти в раздел «Вклады и счета»
  • Накопительный ВТБ-Счет
  • Накопительный счет «Сейф»
  • ВТБ-Вклад в рублях
  • Вклад «Новое время»
  • Вклад «Выгодное начало»
  • ВТБ-Вклад в юанях
  • Налогообложение вкладов
  • Выплаты ACB
  • Сейфовые ячейки
  • Обезличенные металлические счета
  • Монеты из драгоценных металлов
  • Частые вопросы
  • Архив вкладов и счетов
  • Калькулятор вкладов
  • Перейти в раздел «Инвестиции»
  • Счет в плюсе
  • ОФЗ
  • Облигации
  • Акции
  • ВТБ Мои Инвестиции
  • ИИС
  • Брокерское обслуживание
  • Робот-советник
  • Advisory
  • Advisory PRO
  • Доверительное управление
  • Фонды
  • Документы обслуживания
  • Новости
  • Тарифы
  • Важная информация
  • Личный кабинет
  • Статус квал. инвестора
  • Обучение и частые вопросы
  • Терминалы QUIK
  • Форекс
  • Перейти в раздел «Онлайн-сервисы»
  • Приложение ВТБ Онлайн
  • ВТБ Онлайн для не клиентов
  • Банк VK
  • Интернет-банк ВТБ Онлайн
  • Помощник ВТБ в Алисе
  • ВТБ ID
  • Приложение «Парковки России»
  • Все приложения банка
  • Голосовой ассистент
  • Переводы по номеру телефона через СБП
  • Оплата по QR коду
  • Платежи через ВТБ Онлайн
  • Платежи через СБП
  • Переводы по миру с карты на карту
  • Настройка лимитов в ВТБ Онлайн
  • Оповещения от банка
  • ВТБ.Чаевые по QR коду
  • Сбор денег через приложение
  • Стать клиентом ВТБ Онлайн с помощью биометрии
  • Перейти в раздел «Платежи»
  • Коммунальные услуги
  • Автоплатежи ЖКУ
  • Мобильная связь
  • Интернет, ТВ
  • Налоги, штрафы
  • Транспорт
  • По реквизитам
  • Другие услуги
  • Оплата налогов онлайн
  • Перейти в раздел «Переводы»
  • Курсы и обмен валюты
  • Конвертер валюты
  • Переводы по России
  • Переводы в другие страны
  • Переводы через СБП
  • Сбор денег
  • Валютный контроль
  • Тарифы
  • Узбекистан
  • Армения
  • Беларусь
  • Казахстан
  • Азербайджан
  • Киргизия
  • Таджикистан
  • Перейти в раздел «Пенсионные предложения»
  • Пенсионерам
  • Военным пенсионерам
  • С премиальным обслуживанием
  • Накопительный счет
  • Страхование от мошенничества
  • Кредит наличными
  • Скидка на сотовую связь ВТБ Мобайл
  • Повысить финансовую грамотность
  • Программа лояльности «Мультибонус»
  • Автоплатежи ЖКУ
  • Госуслуги
  • Перейти в раздел «Другие услуги»
  • Госуслуги
  • Предложение для семьи
  • Страховые и сервисные продукты
  • Аренда сейфовых ячеек
  • Аккредитивы
  • Дополнительная пенсия
  • Банкротство физических лиц
  • Мобильная связь от ВТБ
  • Счета эскроу
  • Тариф «Зарплатный»
  • Пенсионерам
  • Детские пособия
  • Зарплатным и корпоративным клиентам
  • Людям с инвалидностью
  • Продажа залогов
  • Специальный счет участника закупок
  • Национальная лотерея
  • Справки и выписки
  • Биометрическая регистрация
  • Наследство
  • Иностранным гражданам
  • Перейти в раздел «Привилегия»
  • Дебетовые карты
  • Кредитные карты
  • Клиники партнеры программы лояльности
  • Рестораны партнеры программы лояльности
  • Вклады и счета
  • Инвестиции
  • Золотые слитки
  • Обезличенные металлические счета
  • Накопительное и инвестиционное страхование жизни
  • Кредиты
  • Пакет услуг Привилегия
  • Сервис Mir Pass
  • Премиальные сервисы
  • Акции и скидки
  • Отделения Привилегии
  • Перейти в раздел «Private Banking»
  • Банковские продукты
  • Инвестиции
  • Семейный офис
  • Программа лояльности
  • Перейти в раздел «Самозанятым физлицам»
  • Стать самозанятым с ВТБ просто
  • Зачем становится самозанятым
  • Специальные предложения для самозанятых

Добавить комментарий

Ваш адрес email не будет опубликован. Обязательные поля помечены *