Как акции приносят доход физическому лицу
Перейти к содержимому

Как акции приносят доход физическому лицу

  • автор:

Как акции приносят доход физическому лицу

Авторизуйтесь или зарегистрируйтесь, чтобы смотреть видео и использовать другие возможности Инвестиции 101.

Виды доходов по акциям
Весь список уроков
Скрыть список уроков
Описание урока

Получение дохода от курсовой разницы. Маржинальное кредитование. Доход в виде дивидендов. Когда покупать акцию для получения дивидендов? Налогообложение дохода по акциям. Эмиссия акций. Публичное размещение (IPO). Конвертация, дробление (сплит) и консолидация акций.

Основная цель владения акций для акционеров – получение дохода. Доход по акциям может формироваться из двух основных групп: доход в виде дивидендов и доход от курсовых разниц. Доход в виде дивидендов инвестор может получить в общем случае один раз в год. Реже компании выплачивают полугодовые или квартальные дивиденды в меньшем размере, чем годовые. Доход от разницы курсов инвестор получает при изменении рыночной стоимости акций компании. Здесь периодичность получения дохода не ограничена. Можно купить пакет акций на длительный срок и зафиксировать прибыль через несколько лет, а можно получать прибыль от мелких колебаний цены на ежедневной основе. Доход от разницы курсов Доход от курсовых разниц возникает за счет постоянного изменения рыночной цены акции, торгующейся на бирже. Помимо возможности увеличивать прибыль от покупки акций (открывать позицию long), маржинальное кредитование предоставляет инвестору уникальную возможность зарабатывать и на падении рынка (открывать позицию short). Основной принцип получения прибыли от курсовых разниц акций гласит «купи дешевле – продай дороже». По умолчанию предполагается, что инвестор зарабатывает на росте курса акций, покупая ее по более низкой и продавая по более высокой цене. В случае, если рынок падает, на первый взгляд у инвестора нет возможности заработать, и необходимо просто дождаться, пока цена акций снова начнет расти. Маржинальное кредитование исправляет эту несправедливость, давая возможность инвестору зарабатывать как на росте, так и на падении рынка. Маржинальное кредитование Как это работает? При открытии счета брокер предоставляет вам кредитную линию, которую вы можете использовать наряду с собственными средствами. При маржинальных сделках на покупку мы используем кредит в деньгах: берем у брокера деньги, покупаем на них ценные бумаги, после этого продаем и возвращаем сумму кредита брокеру. Точно так же мы можем использовать предоставленную кредитную линию на то, чтобы вместо денег взять у брокера в кредит ценные бумаги. Приведем пример. У нас на счете 1 000 000 рублей. Акция Газпром стоит 155 рублей. Мы продали купленные ранее акции и зафиксировали прибыль, потому что считаем, что курс акций будет снижаться и достигнет 150 рублей за акцию. Мы хотим заработать на этом снижении. Для этого мы берем у брокера в кредит 6 450 акций Газпром и продаем их по текущей цене 155 рублей за акцию. Кредит отражается на нашем счете в виде отрицательной позиции по ценным бумагам. Газпром снижается до 150 рублей, мы покупаем то же количество бумаг. Отрицательный остаток по бумагам закрывается, кредит возвращен, а разница между ценой продажи и ценой покупки составляет нашу прибыль по операции.

Предыдущая дата Дата открытия позиции Дата закрытия позиции
Денежные средства 1 000 000 1 999 750 1 032 250
Ценные бумаги (GAZP) 0 — 6 450 0

Подобные операции называются необеспеченными сделками или короткими продажами, и позволяют инвестору зарабатывать на снижении рынка. Стоимость маржинального кредитования Как и любой кредитный продукт, маржинальное кредитование имеет свою цену. Цена кредита содержится в тарифах брокера и заявляется в % годовых, при этом расчет суммы, подлежащей уплате, производится исходя из срока фактического использования кредитных средств. На рисунке вы видите изменение цены акций компании Газпром за один торговый день. Продав по более высокой и купив по более низкой цене, вы могли бы заработать 3% за несколько дней. Следующий рисунок – изменение цены акций Газпрома за 6 месяцев. Покупка по более низкой и продажа по более высокой цене принесла бы вам 24% прибыли за полгода. Доходы в виде курсовых разниц по операциям с акциями физических лиц – резидентов РФ облагаются налогом по ставке 13%. Налоговой базой в данном случае является положительный финансовый результат по операциям с акциями, который считается по формуле: Налоговая база = Сумма продажи акций – Сумма покупки акций – Все затраты, связанные с куплей-продажей акций К затратам относятся все суммы уплаченных вознаграждений биржевым посредникам и прочим профессиональным участникам (комиссия брокера, биржи, оплата услуг депозитария и т.д.). Обратите внимание! Налоговая база по операциям с акциями и по операциям с фьючерсами и опционами определяется отдельно. При этом прибыль по акциям и убыток по фьючерсам сальдируются по итогам налогового периода, то есть убыток по одной группе инструментов может уменьшать прибыль по другой. Более подробно об этом рассказывалось в ходе курса «Основы биржевой торговли». В случае биржевых операций с акциями налоговым агентом выступает брокер, через которого эти операции совершаются. Если вы совершаете операции через одного брокера, финансовый результат по различным группам инструментов может сальдироваться до расчета и уплаты налога. Если же у вас открыто несколько брокерских счетов, и на одном из них получена прибыль, а на другом – убыток, вам придется самостоятельно подавать итоговую налоговую декларацию, производить сальдирование финансового результата и осуществлять возврат излишне уплаченного налога по заявлению. Чтобы уменьшить налогооблагаемую базу и вернуть излишне уплаченный налог, вам понадобятся справки по форме 2-НДФЛ от каждого из брокеров, у которых открыт брокерский счет и в течение отчетного периода совершались операции купли-продажи акций. Доход в виде дивидендовДивиденды — это доход, который владелец акции получает от части прибыли акционерного общества, распределяемой между держателями акций по итогам хозяйственного года. Могут выплачиваться также и промежуточные дивиденды по итогам квартала, полугодия или трех кварталов (9 месяцев). Совет директоров рекомендует собранию акционеров размер дивидендов, а акционеры могут только утвердить или уменьшить его. Срок и порядок выплаты дивидендов определяются уставом общества или решением общего собрания акционеров о выплате дивидендов. В случае, если уставом общества срок выплаты дивидендов не определен, срок их выплаты не должен превышать 60 дней со дня принятия решения о выплате дивидендов (это отражено в законе «Об акционерных обществах»). Дивидендная политика – это политика акционерного общества в области использования прибыли. Она формируется советом директоров в зависимости от целей акционерного общества и этапа развития, и определяет доли прибыли, которые выплачиваются акционерам в виде дивидендов, остаются в виде нераспределенной прибыли или реинвестируется в бизнес компании. Для российских инвесторов каждая весна является важным событием, так как именно в это время проходит закрытие реестров перед годовым общим собранием акционеров в большинстве компаний. Налогообложение дивидендов Доход в виде дивидендов, полученный физическим лицом, также облагается налогом по ставке 13%. Налог удерживается со всей суммы полученных дивидендов у источника выплаты, то есть, налог в размере 13% сразу удерживается эмитентом при выплате, и у инвестора не возникает обязанности самостоятельной уплаты налога на дивиденды. Дивиденды по акциям, владельцами которых являются физические лица – нерезиденты, облагаются налогом по ставке 15%.
Формирование реестра акционеров для выплаты дивидендовЗакрытие реестра (или дата отсечения) – это процесс закрытия регистратором списка акционеров на отчетную дату. В результате попавшие в реестр акционеры именно на день его закрытия имеют право принимать участие в ежегодном собрании акционеров или претендовать на выплату дивидендов по итогам всего финансового года. Таким образом, для того, чтобы получить дивиденды по акции за 2018 год, необходимо и достаточно владеть этой акцией один день в 2019 году, когда назначается дата отсечки по дивидендам за 2018 год. Ранее, до января 2014 года, дата отсечки на участие в собрании и на получение дивидендов совпадали. При этом акционеры, имеющие право на получение дивидендов, с момента отсечки до момента собрания не имели информации о том, будут ли выплачены по итогам года дивиденды и в каком размере. Теперь порядок изменился. До собрания акционеров объявляется дата отсечки, формирующая список акционеров, имеющих право на участие в собрании. На собрании, в том числе, устанавливается размер и порядок выплаты дивидендов и объявляется вторая дата отсечки, уже для целей дивидендных выплат. Она назначается в срок от 10 до 20 дней с момента проведения собрания. Таким образом, инвестор после собрания акционеров еще имеет возможность попасть в реестр для выплаты дивидендов, даже если на момент собрания у него не было акций в портфеле. Дополнительный плюс для инвестора – это заранее известная информация о размере дивидендов, которые он получит. Когда покупать акцию для получения дивидендов Момент перехода прав на акции – это момент осуществления записи по счетам депо или внесения записи в реестр. Поэтому если купить акции в день закрытия реестра на бирже в режиме торгов Т+2, то можно не попасть в реестр акционеров за счет отсрочки проведения поставки и платежа. Чтобы попасть в реестр акционеров на дату отсечки на российском рынке Московской биржи, необходимо купить акцию за 2 рабочих дня до объявленной даты отсечки. Дату закрытия реестра, размер дивиденда и дивидендную доходность по той или иной бумаге вы можете узнать на сайте БКС Экспресс, в разделе «Дивидендный календарь». Акции, по которым объявлены высокие размеры дивидендов, будут расти (или двигаться лучше рынка) к дате отсечки под дивиденды. На следующий день после закрытия реестра может наблюдаться падение цен на ½ — ¾ предполагаемой (ожидаемой рынком) величины дивидендов. Это падение так же называют дивидендным гэпом.
Эмитент и инвестор При работе с ценными бумагами важно обладать максимальной информацией об их эмитенте, которая поможет принять верное инвестиционное решение. Для этого существуют специальные ресурсы по раскрытию информации об эмитентах:

  • Система комплексного раскрытия информации и новостей (СКРИН);
  • Сервер раскрытия информации «СПАРК эмитент».

Крупные компании обычно публикуют на сайтах информацию о своей финансовой деятельности и о выпущенных ценных бумагах. В частности, можно привести сайты таких компаний, как:

  • ОАО Лукойл,
  • ОАО ГАЗПРОМ,
  • ОАО Роснефть,
  • ОАО Ростелеком,
  • Сбербанк РФ,
  • ОАО ГМК Норильский никель.

Эмитент – это компания, которая испытывает недостаток денежных средств и привлекает их за счет выпуска ценных бумаг.

Таким образом, первичный рынок ценных бумаг – это рынок, на котором распространяются только что выпущенные эмитентом ценные бумаги, где они и обретают первых своих владельцев (инвесторов).

По аналогии с эмитентом можно определить инвестора как лицо, обладающее свободными денежными средствами и готовое вложить их в ценные бумаги. Инвесторы могут быть частными (физические лица), корпоративными (юридические лица — предприятия) и институциональными (компании специализирующиеся на покупке ценных бумаг – инвестиционные компании и фонды).

Для привлечения крупных сумм эмитенту требуется размещать свои ценные бумаги среди широкого круга инвесторов. Обычно это делается за счет выпуска и размещения эмиссионных ценных бумаг.

Основными видами эмиссионных ценных бумаг являются акции и облигации, которые обладают легкостью обращения на вторичном рынке за счет их серийности и стандартности. Именно эмиссионные ценные бумаги формируют организованные рынки ценных бумаг и обеспечивают основной оборот на биржевом рынке.

Вторичный рынок ценных бумаг – рынок, на котором обращаются ранее размещенные на первичном рынке ценные бумаги. Причем обращение ценных бумаг на вторичном рынке происходит без непосредственного участия эмитента, так как сделки заключаются между покупателем и продавцом (инвесторами).

Различие между первичным и вторичным рынком ценных бумаг приведено на схеме.

Существуют две формы первичного размещения эмиссионных ценных бумаг — частное и публичное. Частное размещение предполагает продажу ценных бумаг узкому, заранее определенному эмитентом кругу инвесторов.

Публичное размещение (IPO)

Публичное размещение наиболее интересно для инвесторов и дает возможность покупки ценных бумаг всем желающим. С точки зрения акционерного общества первичное публичное размещение (initial public offering или IPO) – это процесс превращения частной компании в публичную путем выпуска и размещения акций среди широкого круга инвесторов.

Основными биржевыми площадками для размещения российских акций при IPO являются:

  • Российские торговые площадки (Московская Биржа);
  • Зарубежные торговые площадки (LSE и NYSE — через депозитарные расписки).

Таким образом, для инвестора участие в IPO акций оптимально только в случае, если он реализует долгосрочную инвестиционную стратегию и покупает акции, которые готов держать много лет. Цена после IPO может как значительно вырасти, так и значительно упасть, а инструментов для достоверной оценки вероятности этого движения у инвестора нет, так как нет торговой истории.

Для активных же трейдеров IPO – не самое лучшее решение, и лучше работать с уже размещенными и торгующимися на вторичном рынке бумагами, имеющими торговую историю и дающими возможность оценивать динамику их движения на перспективу.

Как уже обозначалось раньше, в общем случае после размещения акций их номинальная цена остается неизменной, тогда как рыночная постоянно изменяется, а собственник акции может перестать им быть, только в случае, если совершит гражданско-правовую сделку, избавляющего его от принадлежащей ему собственности (купля-продажа, дарение и так далее).

Однако, в российской практике существует ряд процедур, в процессе которых номинальная стоимость акции может измениться, а собственник одной акции – превратиться в собственника другой. Речь идет о таких процедурах, как дробление и консолидация акций, и о процессе конвертации акций.

Конвертация акций – это замена одной ценной бумаги на другую на заранее объявленных условиях. Конвертация может происходить внутри одной ценной бумаги с изменением ее номинала или предоставляемых прав, так и между различными ценными бумагами (например, конвертация одного выпуска акций в другой, обыкновенных акций в привилегированные, привилегированных акций – в привилегированные акции другого типа с другим объемом прав и даже облигаций в акции). Так же возможна ситуация, когда в процессе реорганизации, слияния или поглощения акции одной компании конвертируются в акции другой по заранее объявленному курсу конвертации.

Обратите внимание, в российском законодательстве запрещена конвертация обыкновенных акций в привилегированные и не предусмотрена возможность конвертации акций в облигации.

В 2008 году, в результате реорганизации РАО ЕЭС России собственникам акций этого эмитента на момент отсечки реестра (6 июня 2008 года) были выделены в заявленных пропорциях акции вновь созданных энергетических компаний: ОГК, ТГК, ФСК ЕЭС, ГидроОГК и ИнтерРАО с определенными коэффициентами конвертации. В результате собственники РАО ЕЭС после завершения процедуры конвертации оказались собственниками акций новых энергетических компаний.

Для обеспечения наиболее эффективного обращения акций на вторичном рынке ценных бумаг компании также могут произвести операции дробления и консолидации, которые приводят к изменению номинальной стоимости акции. По сути, дробление и консолидация являются частным случаем конвертации акций в акции того же типа, но с другой номинальной стоимостью.

Дробление акций (или сплит) – это увеличение числа акций с изменением их номинальной стоимости (при неизменности размера уставного капитала) с целью увеличения их ликвидности на вторичном рынке.

Консолидация акций – уменьшение числа акций с изменением их номинальной стоимости (при неизменности уставного капитала) с целью упрощения операций учета.

Обычно данные операции производится в различных пропорциях: 1:2, 1:100, 3:2 и т.п.

Так произошло дробление акций Google в 2014 году. Топ-менеджмент компании преследовал цели укрепления позиций по контролю над деятельностью компании. Коэффициент дробления составил 2 к 1. Сплит касался перераспределения между классами и касался увеличения числа акций, рассчитанных на краткосрочные вложения (класс С). Компании в итоге удалось вдвое увеличить оборот своих ценных бумаг на открытом рынке.

Как платить налоги с продажи акций

Как платить налоги с продажи акций

Согласно статье 208 Налогового кодекса РФ, доходы от продажи ценных бумаг (акций и облигаций) и владения ими облагаются налогами. Как и для многих других категорий доходов, ставка налога на доходы физических лиц (НДФЛ) составляет 13%. При этом если годовой доход превышает 5 млн рублей, то на сумму, превышающую этот уровень, ставка НДФЛ составляет 15%. Для нерезидентов РФ ставка выше — 30%. Налоговый резидент РФ — физическое лицо, которое проживает на территории России не менее 183 календарных дней в течение 12 месяцев. Статус резидента при выполнении данного условия может получить и иностранный гражданин.

Общие правила налогообложения при владении и продаже ценных бумаг

Кто является плательщиком налога

Налог платит любое лицо, получившее прибыль в результате реализации акций российских или зарубежных компаний или владения ими. Уплачивать налог обязаны как резиденты РФ, так и нерезиденты страны.

Кто такой налоговый агент

Налоговый агент — лицо, на которое возложены обязанности исчислять и удерживать налоги у налогоплательщика, а затем перечислять их в бюджет. Как правило, налоговым агентом выступает брокерская или управляющая компания. При продаже акций с прибылью брокер в конце налогового периода автоматически удерживает налог в размере, установленном Налоговым кодексом. То есть в момент продажи акции на счет поступают средства, не очищенные от налога. На эти деньги можно продолжать торговать. Налог будет удержан со счета либо в последний рабочий день календарного года, либо при выводе средств со счета, либо при расторжении договора с брокером. При работе с иностранным брокером инвестору необходимо самостоятельно подавать в Федеральную налоговую службу (ФНС) России декларацию 3-НДФЛ.

В каких случаях инвестор платит налог

Налогом облагается прибыль, полученная инвестором в результате продажи ценных бумаг по цене выше, чем была произведена их покупка. То есть налог уплачивается с курсовой разницы — с финансового результата. Если доходы от продажи ценных бумаг равны цене покупки или меньше ее, НДФЛ не начисляется. Это правило действует как для акций и облигаций, так и для фьючерсов и опционов. Здесь вы можете посмотреть стоимость акций, тут – почитать про то, как устроены фьючерсы, а тут – как работают опционы. НДФЛ начисляется на дивиденды, полученные с акций, а также на купонные выплаты с облигаций. Базовая ставка — 13%. То есть если дивиденд составил 100 рублей, инвестор получит 87 рублей после уплаты налога. При этом на такие доходы не распространяются льготы и вычеты. Управляющий партнер консалтинговой компании Sona Private Consulting Наринэ Беглярова обращает внимание, что в случае облигаций разница между ценой их покупки и погашения не облагается НДФЛ, если ценные бумаги куплены после 1 января 2014 года. Но для этого необходимо обратиться в ФНС за получением налогового вычета.

Что такое налогооблагаемая база

При расчете доходов от продажи акций учитываются все совершенные на бирже за календарный год сделки — как прибыльные, так и убыточные. Общий доход от инвестиций определяется как сумма средств, полученных от продажи акций, из которой вычтена сумма расходов на приобретение бумаг. Полученный результат будет являться налогооблагаемой базой. Если акции были куплены, но пока не проданы, такие операции при расчете налога в рассматриваемом налоговом периоде не учитываются, независимо от роста котировок этих бумаг. Если инвестор владеет акциями, котировки которых выражаются в иностранной валюте, то при продаже таких бумаг будет произведена валютная переоценка, которая и определит налогооблагаемую базу. Заплатить налог придется и в том случае, если ценные бумаги будут проданы в убыток, но в результате валютной переоценки инвестор получит доход.

В какие сроки происходит уплата налога

При самостоятельной подаче налоговой декларации подать ее необходимо в срок до 30 апреля года, следующего за истекшим налоговым периодом. Последним днем уплаты налога считается 15 июля года подачи налоговой декларации. При нарушении сроков уплаты налога по закону налагаются пени, а в случае подачи неверных сведений — штраф. Инвестор, получивший доход по акциям в 2022 году, должен подать налоговую декларацию до 30 апреля 2023 года, а заплатить налог — до 15 июля 2023 года включительно. Беглярова обращает внимание, что в связи с обязательным переходом на единый налоговый платеж налог по операциям с ценными бумагами за 2022 год, удержанный за период с 1 по 22 января 2023 года, уплачивается налоговым агентом не позднее 30 января 2023 года, а за период с 23 января по 31 января 2023 года — не позднее 28 февраля 2023 года.

Примеры расчетов уплаты налогов

Пример 1.

Мария в июле 2022 года приобрела 100 акций «Газпрома» по цене 200 рублей за бумагу, потратив при этом 20 000 рублей. Комиссионные отчисления при этом составили 0,3% — 60 рублей. В августе 2022 года Мария продала акции по цене 250 рублей за бумагу, получив при этом 25 000 рублей. Комиссионные отчисления составили также 0,3% — 75 рублей. Дивиденды за период владения компания не платила. Доходы Марии составили 25 000 рублей. Расходы составили 20 000 + 60 рублей + 75 рублей = 20 135 рублей. Таким образом, налогооблагаемая база составит 25 000 − 20 135 = 4 865 рублей. Мария является резидентом РФ, и ставка НДФЛ для нее равна 13%. Размер налога составит: 4 865 рублей * 13% = 632,45 рубля.

Пример 2.

29.01.2024 14:51

Пример 3.

Эдуард в январе 2021 года купил 100 обыкновенных акций «Полиметалла» по цене 270 рублей за бумагу, заплатив 27 000 рублей. Комиссия брокера составила 0,1% или 27 рублей. В течение года он получил дивиденды от акций в размере 18,7 рубля на бумагу на общую сумму 1 870 рублей. В декабре Эдуард решил продать ценные бумаги. Цена реализации составила 320 рублей за акцию, а общий доход — 32 000 рублей. Брокер списал комиссию от сделки в размере 0,1% (32 рубля). НДФЛ с доходов от продажи акций составит: (32 000 рублей − 27 000 рублей − 27 рублей − 31 рубль) * 13% = 642,46 рубля. НДФЛ с дивидендов составит: 1 870 рублей * 13% = 243,1 рубля. Итого Эдуард должен заплатить: 642,46 рубля + 243,1 рубля = 885,56 рубля налогов.

Подача налоговой декларации

  • личные данные (ФИО и другие паспортные данные);
  • код статуса налогоплательщика (1 — для резидента и 2 — для нерезидента);
  • код вида документа (21 — для паспорта гражданина РФ);
  • код налогового органа;
  • номер корректировки (000 — если декларация подается в первый раз);
  • наименование компании, по акциям которой был получен доход;
  • страна регистрации компании;
  • источник выплаты;
  • код вида дохода;
  • сумма дохода;
  • наименование валюты (рубли).

При подаче декларации 3-НДФЛ доходы и расходы по операциям с ценными бумагами должны быть подтверждены документально, например, посредством предоставления брокерских отчетов, чеков или квитанций.

«Наиболее проста подача налоговой декларации через nalog.gov.ru, то есть сайт ФНС и личный кабинет. Для удобства там нужно выбрать несколько пунктов и не заполнять громоздкие формы», — говорит инвестиционный советник компании «Вектор Икс» Сергей Звенигородский. Он поясняет, что в сервисе ФНС также есть выбор варианта налогового вычета, то есть не нужно самостоятельно рассчитывать необходимые к уплате или возврату суммы.

Когда надо платить налоги с дохода по ИИС

Индивидуальный инвестиционный счет (ИИС) — это специальный брокерский счет, доступный для резидентов РФ, для которого предусмотрен льготный налоговый режим. Через ИИС можно совершать операции на фондовом рынке, как и через обычный брокерский счет, но есть нюансы.

Есть два типа ИИС:

  1. Первый тип (А) возвращает владельцу счета 13% той суммы, которую он внес на ИИС. При этом максимальный вычет составляет не более 52 000 руб. в год (то есть максимальная сумма, с которой его можно получить — 400 000 руб. в год) и не более общей суммы НДФЛ, которую инвестор заплатил в том же году.
  2. Второй тип (Б) освобождает инвестора от налога на весь доход от ценных бумаг за период от трех лет. Тут лимит на взнос составляет 1 млн рублей в год. Все, что будет заработано с этой суммы на ИИС, налогом не облагается.

Звенигородский отмечает, что во втором случае брокер или управляющая компания могут начислять НДФЛ в обычном порядке, а после закрытия счета инвестор подает заявление на возврат налога.

Минимальный срок владения ИИС, после которого счет можно закрыть, три года. В противном случае придется вернуть государству все полученные налоговые льготы.

15.01.2024 15:30

Особенность налогообложения иностранных акций в России

Доходы от акций иностранных эмитентов облагаются налогами аналогично бумагам российских компаний. Однако имеется ряд особенностей.

  • Стоимость покупки и продажи акций, а также дивиденды от них пересчитываются в рубли по курсу Банка России. То есть размер налога может быть выше в случае роста курса валюты, в которой номинирована акция.
  • Налоговые вычеты по НДФЛ от операций с акциями в России возможны только для акций иностранных компаний, которые торгуются в России. Если акция не котируется в России, то применить налоговый вычет нельзя.
  • Операции с акциями, совершенные через иностранного брокера, не предполагают автоматического расчета и уплаты НДФЛ, как это делается при использовании услуг российских брокеров. То есть в этом случае рассчитывать и платить налог, а также подавать декларацию инвестору придется самостоятельно.

Беглярова отмечает, что в случае операций с иностранными акциями другое государство может также удерживать налог с дивидендов. Но если Россия заключила с этой страной соглашение об избежании двойного налогообложения, налог засчитывается в счет уплаты российского НДФЛ, при этом придется доплатить разницу, если она есть. «За игнорирование требований предусмотрен штраф — 5% от подлежащего декларированию налога за каждый месяц просрочки, но не более 30% и не менее 1 000 руб.», — добавляет она.

Как сократить налоги при операциях с акциями

В России правительство стремится стимулировать частных инвесторов вкладывать средства в ценные бумаги. В связи с этим есть несколько способов сократить размер налогов с доходов от операций с ценными бумагами.

  • Налоговые льготы по ИИС
  • Льгота на долгосрочное владение активом
  • Льгота на владение акциями российских высокотехнологичных (инновационных) компаний
  • Комбинирование ИИС и долгосрочного владения акциями
  • Фиксация убытков
  • Перенос убытков прошлых лет
  • Сальдирование убытков у разных брокеров
  • Перенос срока уплаты налога

Налоговые льготы по ИИС

Налоговый вычет позволяет либо вообще не платить налог от операций с акциями, либо вернуть часть уплаченного НДФЛ (см. выше).

Льгота на долгосрочное владение активом

Когда говорят о льготе при долгосрочном владении акциями, обычно имеют в виду так называемую трехлетнюю льготу.

Льгота на долгосрочное владение ценными бумагами действует в России с 2015 года и распространяется на ценные бумаги, приобретенные не ранее 1 января 2014 года. Для ее получения нужно владеть бумагами не менее трех лет с момента покупки. За каждый год владения акциями инвестор имеет право не платить НДФЛ с дохода в 3 млн руб. (то есть через три года владения НДФЛ не будут облагаться доходы в 9 млн руб.). Но данный вычет не действует на дивиденды и купоны.

09.01.2024 17:00

Есть еще одна льгота на долгосрочное владение — в случае непрерывного владения акциями в течение пяти лет. При этом есть дополнительное условие: акции должны составлять уставный капитал организаций, не более 50% активов которых, по данным финансовой отчетности на последний день месяца, предшествующего месяцу реализации, прямо или косвенно состоит из недвижимого имущества, находящегося на территории РФ.

Также нужно подтвердить, что в течение срока владения с такими акциями не заключались договоры РЕПО или займа.

Размер льготы не ограничен, от НДФЛ освобождается весь доход, полученный от продажи акций. На дивиденды льгота также не распространяется.

Обратите внимание. Ранее под эту льготу подпадали только акции, которые не обращались на организованном рынке. С 1 января 2021 года это условие было отменено, теперь льгота распространяется и на акции, торгующиеся на фондовом рынке.

Льгота на владение акциями российских высокотехнологичных (инновационных) компаний

Еще одна предусмотренная законодательством налоговая льгота касается владения ценными бумагами компаний российского высокотехнологичного сектора. Для инвестора предусмотрена нулевая ставка НДФЛ при продаже таких бумаг.

Срок владения акциями для получения льготы — один год, лимит по сумме дохода, который освобождается от уплаты налога, отсутствует. Перечень ценных бумаг, для операций с которыми действует льгота, можно найти на сайте Московской биржи в разделе «Рынок инноваций и инвестиций».

Комбинирование ИИС и долгосрочного владения акциями

Если брокер при закрытии ИИС позволяет не продавать бумаги, а переводить их на обычный брокерский счет, можно совместить вычет типа А на ИИС и вычет при долгосрочном владении акциями. То есть в этом случае на законных основаниях можно получить два вычета с одной инвестиции.

Фиксация убытков

Уменьшить размер налога можно за счет продажи убыточных ценных бумаг. Убыток уменьшит сумму общего финансового результата, тем самым снизит сумму налога.

Например, вы купили акции двух разных компаний — «Газпрома» и «Полиметалла». Акции «Газпрома» выросли, поэтому вы их продали, получив прибыль. При этом акции «Полиметалла» снизились, и если вы решите их продавать, то получите убыток. Этот убыток снизит сумму общего финансового результата и, соответственно, налогооблагаемую базу.

При желании вы снова можете купить акции «Полиметалла» и продолжить их держать в портфеле.

Перенос убытков прошлых лет

Убыток по акциям по итогам календарного года можно использовать в течение следующих десяти лет, чтобы снизить налогооблагаемую базу. Если убытки получены в течение нескольких лет, их нужно учитывать в той же очередности, в какой они были зафиксированы. Перенести убыток, полученный по операциям на ИИС, нельзя.

Сальдирование убытков у разных брокеров

Уменьшить налогооблагаемую базу прибыли, полученной через одного брокера, можно на сумму убытка, полученного через другого брокера. Для сальдирования прибылей и убытков, полученных у разных брокеров, нужно подавать декларацию 3-НДФЛ.

Перенос срока уплаты налога

Если сумма налога от финансового результата больше, чем сумма поручения на вывод денег с брокерского счета, то налог удерживается только с суммы вывода.

Пример. Михаил в 2023 году получил прибыль от акций в 100 000 рублей. НДФЛ при этом составит 13 000 рублей. Если он решит вывести 10 000 рублей, сумма поручения будет меньше НДФЛ и брокер удержит налог только с суммы вывода — 13% от 10 000 рублей (1 300 рублей). Если же Михаил захочет вывести 20 000 рублей, сумма поручения превысит НДФЛ. В этом случае брокер удержит весь налог — 13 000 рублей, а Михаил получит только 7 000 рублей.

Если инвестор не выводит средства с брокерского счета, налог будет удержан в январе следующего года.

Звенигородский обращает внимание, что объединить вычеты по ИИС с другими основаниям по закону нельзя, а вот перераспределение убытков и льготы за трехлетний и более период инвестирования — можно. «По Налоговому кодексу уплачивать налоги самостоятельно можно раз в три года, не реже, но на практике ФНС требует уплаты ежегодно», — добавляет он.

Налоги с продажи ценных бумаг: главные вопросы и ответы

Кто должен отчитываться и уплачивать налоги?

Как правило, налог с дохода от ценных бумаг автоматически посчитает и удержит налоговый агент — брокер. Самостоятельное обращение в ФНС может потребоваться при использовании услуг иностранных брокеров и для получения налоговых вычетов.

Нужно ли платить налог с дивидендов по акциям?

Доходы от дивидендов по акциям и купонов по облигациям облагаются НДФЛ так же, как и доходы от продажи акций. При этом ни один из налоговых вычетов не распространяется на дивидендный доход.

Декларировать доход от дивидендов по акциям российских компаний не нужно, дивиденды поступают на брокерский счет уже за вычетом налога. По дивидендам и купонам бумаг иностранных компаний налог удерживает иностранный регулятор, но если ставка этого налога меньше 13%, то оставшуюся часть налога потребуется уплатить самостоятельно. В этом случае необходимо подать декларацию 3-НДФЛ в ФНС.

Нужно ли платить налог с подаренных акций?

Акции, как и другие подарки, облагаются НДФЛ по ставке 13%. Налог взыскивается со стоимости акций на момент получения. Физическому лицу необходимо самостоятельно извещать государство о получении данного дохода.

Налог не взимается в случае получения акций в дар от близкого родственника, обращает внимание Звенигородский. Согласно Налоговому кодексу, такими родственниками считаются родители и дети (в том числе усыновители и усыновленные), братья и сестры (в том числе имеющие одного общего родителя), бабушки и дедушки, внуки, супруги.

Нужно ли платить налог, если продал акции дешевле, чем купил?

Уплата налога в этом случае потребуется только при условии, что речь идет о продаже ценных бумаг, выраженных в валюте, и получении при этом дохода от роста валютного курса.

С помощью сервиса Банки.ру вы можете больше изучить тему инвестиций, почитать рыночную аналитику, выбрать подходящего брокера, а также купить интересующие вас акции, облигации или ПИФы, узнать ситуацию на рынке металлов, валюты и недвижимости.

Еще по теме:

Налог с продажи акций и других ценных бумаг

Доход от операций с ЦБ облагается налогом, поэтому в ряде случаев налогообложение ценных бумаг в 2024 году ложится на инвестора — он обязан самостоятельно отчитаться и уплатить налог на доход по ставке 13%. Тем не менее, есть ситуации, когда платить налог с продажи акций физическим лицом не нужно.

Налог с продажи акций и других ценных бумаг

Когда инвестор обязан подать декларацию и самостоятельно уплатить налог на доход

Если операции с ценными бумагами и ПФИ вы осуществляете через иностранного брокера, то возникает обязанность по декларированию такого дохода и уплате налога, который вы рассчитаете. Если вы заключили договор с российским брокером и торгуете через него, то налоговую базу по большинству операций определит брокер и уплатит с вашего дохода в бюджет налог. Но по некоторым операциям брокер не является налоговым агентом, и по ним нужно отчитываться самостоятельно. К таким операциям, например, относятся выплаты дивидендов по иностранным ЦБ, операции с валютой. В этом случае необходимо заполнить декларацию 3-НДФЛ и передать ее в ИФНС по месту постоянной регистрации — лично, по почте или онлайн через наш сервис. Или отправить документы через Личный кабинет налогоплательщика на официальном сайте налоговой службы.

Важно! Если вы вели торговлю через иностранного брокера или продавали валюту, получали дивиденды по акциям иностранных компаний, то подавать декларацию обязательно. Даже если в результате вашей торговли получен убыток. Срок подачи декларации — до 30 апреля следующего года.

Право налогоплательщика на подачу декларации

Существуют случаи, когда налогообложение операций с ценными бумагами осуществлено налоговым агентом или брокером, и подача налоговой декларации не является обязанностью, но очень выгодна инвестору-налогоплательщику.

Налогоплательщик имеет право на получение инвестиционных вычетов по ИИС, по долгосрочному владению, по сальдированию операций у различных брокеров, по учету убытков прошлых лет.

Разберем их отдельно. 1. Открыт ИИС и ежегодно на счет вносятся денежные средства. Налоговым кодексом предусмотрена возможность вернуть 13% от внесенных денежных средств, но не более 52 тыс. рублей в год. Но следует учесть, что с 2021 года вычет по ИИС невозможно применить в случае, если нет дохода от трудовой деятельности. То есть налог на прибыль с продажи акций, уплаченный брокером, вернуть нельзя. 2. Проданы обращающиеся ценные бумаги, которые находились в собственности более 3 лет. Вычет предоставляется брокером, или инвестор самостоятельно подает декларацию 3-НДФЛ. Льготу можно применить к ЦБ, приобретенным после 01.01.2014 года. Существует лимит — 3 миллиона рублей за каждый полный год владения. При владении бумагами 3 года вычет предоставляется в размере 9 миллионов рублей. То есть вся прибыль от продажи в пределах лимита не будет облагаться налогом. 3. Торговали у нескольких брокеров: у одного получен убыток, у другого прибыль. Если у вас один брокер. То все расходы и доходы в пределах одного года он рассчитает сам и выведет финансовый результат, с которого и удержит налог. Если у вас несколько брокеров — российских или иностранных, — не имеет значения, то вы имеете право при наличии убытков у одного брокера учесть их с доходами у другого брокера и, в результате, вернуть уже удержанный налог или уменьшить налог к уплате (по иностранному брокеру). 4. Были убытки в прошлые годы у российских и иностранных брокеров. Не важно, у одного брокера или у разных. Можно зачесть убытки прошлых 10 лет с прибылью отчетного года и уменьшить сумму прибыли на сумму убытка до нуля. То есть доходы от операций с обращающимися ценными бумагами можно уменьшить на убытки по операциям с обращающимися ценными бумагами предшествующих 10 лет. Такое же правило и для ПФИ.

Когда инвестору не нужно отчитываться перед ФНС

Нет никакой необходимости в подаче налоговой декларации, если вы просто торгуете у одного или нескольких российских брокеров, получаете прибыль, не продаете валюту и не получаете дивидендов иностранных компаний. Разберем, как именно мы декларируем различные операции.

Продажа ценных бумаг

Налогообложение при продаже акций и других ценных бумаг зависит от принадлежности брокера к тому или иному государству. 1. При торговле через российского брокера доход от продажи ценных бумаг декларировать нет необходимости. При желании сальдирования убытков или применения вычетов все данные берутся из справки 2-НДФЛ и справки об убытках, которые выдаст брокер. 2. При декларировании операций, совершаемых через иностранного брокера, важно понимать, что учитываются все операции, по которым был получен доход: продажи, конверсии, выплаты процентов, дивидендов, купонов и т. д. Все эти операции пересчитываются в рубли на дату совершения. Также ведется пересчет в рубли убытков, которые можно учесть. Чаще всего для этого достаточно отчета иностранного брокера и справки об уплаченном налоге в иностранном государстве (например, 1042S в США).

Ведущий специалист по налогообложению

При декларировании доходов по операциям через иностранного брокера каждая операция пересчитывается в рубли. Чтобы не ошибиться, доверьте эту сложную процедуру нашим экспертам: они проверят все документы, заполнят для вас декларацию 3-НДФЛ и самостоятельно отправят ее в ФНС.

Как акции приносят доход физическому лицу

https://ria.ru/20220224/aktsii-1774734004.html

Заработать на акциях: советы экспертов новичкам, как сократить риски

Как и где купить акции физическому лицу и получать дивиденды

Заработать на акциях: советы экспертов новичкам, как сократить риски

Акции на сегодняшний день лидируют среди инвестиционных инструментов. Как выбрать тип брокерского счета, сколько стоят ценные бумаги, где лучшие купить акции. РИА Новости, 29.04.2022

2022-02-24T13:37

2022-02-24T13:37

2022-04-29T16:17

московская биржа

санкт-петербургская товарно-сырьевая биржа (спбмтсб)

МОСКВА, 24 фев — РИА Новости. Акции на сегодняшний день лидируют среди инвестиционных инструментов. Как выбрать тип брокерского счета, сколько стоят ценные бумаги, где лучшие купить акции физическому лицу: на фондовой бирже или у частных инвесторов, как получать прибыль на дивидендах, а также советы экспертов, — в материале РИА Новости.АкцииАкции – это ценные бумаги, свидетельствующие о вкладе физического лица в компанию и обеспечивающие их владельцу право получать прибыль с доли в этом предприятии. Часто акции в сравнении с другими финансовыми инструментами дают возможность иметь более высокий доход.Сколько стоятЦены на акции сильно разнятся: от нескольких копеек до нескольких сотен тысяч рублей или даже долларов. Самые дешевые акции покупают на бирже лотами по десяткам, сотням и тысячам штук.Налог»Если гражданин работает с российским брокером, то он взимает налоги на поступающие дивиденды по акциям и купоны по облигациям, а также с прибыли между ценой покупки и продажи. Если на счете у гражданина не будет средств, чтобы брокер списал их на уплату налога с прибыли, то он отдаст данные по задолженности в налоговую, и тогда они будут добавлены к обычным платежам за авто, квартиру и т.п.», — поясняет Александр Купцикевич, ведущий аналитик международной брокерской компании FxPro.Где можно купить акцииФизическое лицо может приобрести акции у эмитента, на фондовой бирже, в банке, у частных инвесторов или компаний.ЭмитентЭмитент — это компания, которая выпустила акции. Физлицо может приобрести ценные бумаги у неё напрямую.Но это не всегда возможно сделать. Для начала необходимо зайти на официальный сайт организации и проверить, есть ли там объявление о продаже ценных бумаг. После этого стоит позвонить в компанию и спросить, можно ли у них приобрести акции напрямую. В случае положительного ответа можно будет заключить договор купли-продажи.В случаях приобретения ценных бумаг у эмитента за возможные риски инвестор отвечает самостоятельно. К примеру, если компания обанкротится, он потеряет все свои деньги.БиржаПриобрести акции можно на фондовых биржах. Это финансовый институт или юридическое лицо, обеспечивающее регулярное функционирование рынка ценных бумаг.Фондовая биржа – это посредник между желающим продать и купить ценные бумаги. Приобрести акции на бирже можно только через брокера, который взимает за сделку определенную комиссию — процент с суммы каждой операции.В каждой стране существует одна или несколько фондовых бирж. Самые крупные фондовые биржи в России: Московская межбанковская валютная биржа (ММВБ) и Санкт-Петербургская биржа (СПБ).БанкДеятельность банков контролирует Центральный банк Российской Федерации, который в случае необходимости оказывает им поддержку. Поэтому вероятность для гражданина быть обманутым исключается, а риски стать банкротом — минимальные.После того, как банк открывает инвестору брокерский счет, покупать или продавать акции можно в несколько кликов через мобильное приложение банка.Главное преимущество инвестирования через банк – возможность выбрать варианты.Частные инвесторы и компанииЧтобы физлицу приобрести акции у частных инвесторов и компаний, необходимо поискать предложения вне биржи.Чаще всего юридические лица размещают объявления на своих сайтах. Частные инвесторы для этого используют специализированные интернет-ресурсы или сайты объявлений.При покупке акций у частных лиц или компаний эксперты рекомендуют заключать договор с привлечением нотариуса, чтобы избежать возможных споров в будущем. После подписания соглашения бумаги передаются регистратору, а он отправляет их на депозитный счет покупателя.Этапы покупки акций физическим лицомАлгоритм действий при покупке акций:Выбор брокераАртем Хромых, генеральный директор юридической компании «Правовой Анклав», выделяет две важные составляющие, от которых зависит выбор брокера:Выбор типа счетаТип брокерского счета и тарифный план инвестор выбирает в зависимости от преследуемых целей.Для тех, кто планирует заработать на дивидендах, эксперты рекомендуют открывать индивидуальный инвестиционный счет (ИИС) с налоговыми льготами. Выгода состоит в том, что если до трех лет не снимать деньги со счета, то можно вернуть НДФЛ в размере до 52000 рублей в год.Для новичков подойдут тарифы ИИС с доверительным управлением. В таком случае банк самостоятельно будет выбирать ценные бумаги с наибольшей ликвидностью и совершать сделку. Инвестор сможет отслеживать процессы в приложении банка.Установка программы для торговлиДля торговли акциями брокеры предлагают различные варианты программ для смартфонов. Такие приложения позволяют вкладывать деньги в ценные бумаги за несколько минут, а также позволяют отслеживать биржевые данные в реальном времени.Пополнение счетаСледующий шаг – пополнение счета на любую сумму согласно тарифному плану инвестора. Далее будет открыт доступ к функционалу в демо-режиме, а через некоторое время можно будет начать покупку ценных бумаг.Выбор и покупка акцийПри самостоятельной покупке ценных бумаг эксперты рекомендуют диверсифицировать портфель – купить акции разных компаний. Вместо акций также могут быть облигации, валюта или металлы. Разнообразный инвестиционный портфель минимизирует риск потерять деньги.Какие акции лучше выбрать – каждый инвестор решает сам. Также можно выбрать готовые инвестиционные решения и программы для начинающих.Как зарабатывают на акцияхУчастники рынка зарабатывают на дивидендных акциях двумя способами: выстраивая дивидендную стратегию и собирая в портфель ценные бумаги с высокими и постоянными дивидендами или спекулируя на таких акциях.Если первый вариант вполне понятен, то у спекуляций есть свои особенности, которые приносят начинающим участником биржевой торговли (трейдерам) убытки.Евгения Гейченко, основатель школы финансовой грамотности FINANOMICA, поясняет процесс получения дохода на спекуляциях:Что такое Т+»На фондовом рынке действует режим Т+2 и все сделки с ценными бумагами проводятся за два дня: если акция куплена сегодня, то в собственности она будет только через два рабочих дня. Этот режим введен из-за разницы в часовых поясах. В связи с этим дата отсечки переносится на два рабочих дня раньше, т.е. если дата закрытия реестра назначена на 3 марта, то купить ценную бумагу нужно до 1 марта. А уже 2 марта начинается дивидендный гэп (снижение) и стоимость акции снижается как минимум на размер дивидендов», — поясняет Евгения Гейченко.Что такое дивидендная отсечкаДивидендная отсечка — это дата закрытия реестра акционеров компании. Это заранее определенный день, когда эмитент фиксирует круг лиц, которые имеют право на дивиденды за прошедший период.Таких отсечек можно быть несколько в год. Их периодичность нужно уточнять до момента совершения сделки купли-продажи акций.Когда лучше продавать акцииПосле отсечки наблюдается спад цен на сумму дивидендных выплат. Поэтому эксперты рекомендуют продавать бумаги не ранее, чем за один день до этой даты.Цены восстанавливаются постепенно: от нескольких дней до нескольких месяцев.Советы экспертов»Не стоит забывать о диверсификации. Это один из самых главных способов снизить риски в инвестициях. При выборе активов многие ориентируются на исторические данные, но результаты в прошлом не гарантируют аналогичных результатов в будущем. Даже очень известная и крупная компания может не пережить кризис и стать банкротом. Пол Самуэльсон, экономист, Нобелевский лауреат и один из основателей кейнсианства, говорил так: «Мы диверсифицируем, поскольку не можем предсказать будущее». И в этом он абсолютно прав. Что бы ни случилось, если в наличии много разных активов, просадка одного может компенсироваться ростом других. А, значит, что капитал будет более защищен. При этом есть мнение, что диверсификация снижает доходность. Отчасти это так, но потерять уже заработанное намного страшнее, чем переживать об упущенной выгоде. Стоит использовать разные классы активов, инвестировать в разные отрасли и страны, и тогда портфель будет сбалансированным и с адекватным уровнем риска. А для большей доходности необходимо рассмотреть возможность инвестиций в развивающиеся рынки. Это несколько увеличит риск, но и там можно диверсифицировать вложения и при этом заработать больше», — рекомендует Илья Бутурлин, финансовый советник.

Добавить комментарий

Ваш адрес email не будет опубликован. Обязательные поля помечены *